Investir en SCPI
Il existe plusieurs moyens d’investir en SCPI. Ici nous allons vous les présenter et vous expliquer les caractéristiques de chaque mode d’investissement.
L’investisseur peut passer par un achat de parts en direct ou par un achat indirect.
La souscription en direct
La souscription en direct est le fait d’acheter des parts de SCPI auprès d’une société de gestion, d’une banque ou d’un conseiller en gestion de patrimoine.
L’investisseur devient un associé de la SCPI. Il peut recourir à une souscription à crédit afin d’optimiser son rendement. De plus, les intérêts d’emprunt et l’assurance du prêt sont déductibles des revenus fonciers. L’investisseur capte directement les loyers afin d’obtenir un complément de revenus.
L'achat indirect
Il se fait à travers une assurance-vie en unités de compte.
L’avantage de cette solution est qu’elle offre une grande liquidité. De plus, la rentabilité de la SCPI est optimisée puisque les revenus sont capitalisés soit dans de nouvelles parts de SCPI soit dans le fonds en euros de l’assurance-vie.
Ainsi, il n’y a aucune taxation au niveau des revenus fonciers. Le contrat d’assurance-vie n’est fiscalisé qu’au moment d’un éventuel rachat.
De plus, il n’y a aucun délai de jouissance, les revenus sont perçus immédiatement après la souscription.
Néanmoins, la souscription à travers une assurance-vie empêche de recourir à l’effet de levier de l’emprunt et au démembrement. De plus, c’est l’assureur qui est propriétaire des parts et qui se présente aux assemblées générales.
Les conditions de souscription
L’investisseur doit seulement remplir un bon de souscription comportant son identité, ses coordonnées, son état civil, sa situation fiscale, son régime matrimonial, la nature de la propriété, les modalités du financement et les garanties avec certains justificatifs (copie de la carte d’identité, justificatif de domicile de moins de 3 mois et un RIB).
Lorsque l’investisseur recours à un intermédiaire pour l’achat, l’investisseur doit signer une lettre de mission, une convention RTO (réception et transmission d’ordre) et réaliser son profil de risque.
L’investisseur recevra à son tour le rapport annuel, le dernier bulletin d’information trimestriel et les statuts. Une fois associé, un certificat de propriété lui sera remis.
Chaque trimestre, une fois le délai de jouissance passé, l’investisseur recevra un bulletin d’information. Puis chaque année, il recevra un imprimé fiscal unique (IFU) afin de remplir sa déclaration fiscale, un relevé d’information et une convocation à l’assemblée générale.
Vous souhaitez investir en scpi ?
Commencer par simuler votre investissement
Estimez votre rendement potentiel en quelques clics. Découvrez comment la SCPI peut transformer votre capital.
